Dentons nella cessione a Rinovha Group di AG7 e Bellatrice

Gelmetti Studio Legale Associato ha assistito Rinovha Group S.p.A. - holding costituita da Xenon Private Equity, tramite il fondo Xenon PE VIII, con l'obiettivo di aggregare realtà attive in particolare nello smaltimento, trattamento e valorizzazione di diverse tipologie di rifiuti, pericolosi e non - nell'acquisizione totalitaria di Bellatrice e AG7 da Rigel e Galli, assistite dallo studio legale Dentons.

AG7 e Bellatrice operano da oltre 15 anni nel settore dello stoccaggio, della cernita e del trattamento dei rifiuti presso il polo industriale di Bollate (Milano). Le società raccolgono, trasportano e avviano a recupero o smaltimento i rifiuti prodotti nei principali cantieri di Milano e servono un portafoglio clienti composto da multinazionali, industrie, piccole e medie imprese e cantieri edili distribuiti in tutta la Lombardia, oltre che in Piemonte ed Emilia-Romagna. Gli impianti ricevono inoltre rifiuti speciali provenienti da circa 30 piattaforme di altrettanti comuni della Città metropolitana di Milano e costituiscono una piattaforma Rilegno del Nord Italia in termini di volumi trattati, rappresentando un asset nel segmento del recupero dei rifiuti legnosi.

Dentons ha assistito le venditrici Rigel e Galli in tutte le fasi dell'operazione, dalla strutturazione alla negoziazione e finalizzazione della documentazione contrattuale, con un team guidato dal partner Luigi Costa, head della business unit Project, Energy and Infrastructure per l'Italia, e composto dalla managing counsel Ginevra Biadico, dalla junior associate Alice Bixio e dalla trainee Sofia Rizzi, nonché dal partner Luca De Menech, con l'associate Martino Ruggiero, per gli aspetti giuslavoristici.

Gelmetti ha assistito Rinovha Group in tutti gli aspetti dell'acquisizione, dall'esecuzione e coordinamento della due diligence legale alla negoziazione dei contratti e della documentazione societaria, fino all'assistenza in fase di esecuzione. Il team di Gelmetti è stato coordinato dal socio Pierfrancesco Gelmetti e composto dalla senior associate Dolores Mugherli, dalla of counsel Federica Malerba, dall'associate Tomaso Piozzo di Rosignano e dal trainee Carlo Bertazzi.

La due diligence giuslavoristica è stata eseguita da DL Law con un team coordinato dal socio Alberto De Luca e composto dal managing associate Raffaele Di Vuolo e dalla junior associate Ines Porro. La payroll due diligence è stata affidata a Labor-b con un team coordinato dal manager Antonio Pellegrino.

Tikehau Capital ha finanziato il progetto sottoscrivendo un prestito obbligazionario unitranche e mettendo a disposizione ulteriori risorse finanziarie che supporteranno il gruppo in altre acquisizioni. Tikehau Capital è stata assistita da PedersoliGattai con un team composto, per i profili finance, dal socio Lorenzo Vernetti, dal senior counsel Marcello Legrottaglie e dagli associate Elvira Ricotta e Alessandro Piocca e, per i profili tax correlati all'emissione, dal senior counsel Alban Zajimai e dalla counsel Valentina Buzzi.

Rinovha Group è stata assistita per i profili finance da Pavia e Ansaldo Studio Legale con un team composto dal socio Giuseppe Besozzi e dalla senior associate Martina Bosi.